פוליסה - ינואר 2022

42 / 2022 ינואר פוליסה www.polisa.news חזרה לעמוד התוכן 2022 המנהלים הצעירים והמבטיחים לשנת ניהול השקעות זה מקצוע מאתגר שדורש עבודה אינסופית עם עליות ומורדות. בסוף האתגר הכי גדול זה להמשיך למצוא השקעות מוצלחות גם בתקופה שהתמחור בשוק נדיב, בלשון המעטה הוא סמנכ"ל השקעות בבית דניאל לייטנר ולדבריו, מאז תמיר פישמן ההשקעות ומתמיד התעניין בעולמות הפיננסיים ובשוק ההון. בצעירותו זה היה תחביב ועם קבלת התואר בכלכלה זה היה טבעי מבחינתו לבחור בעולם ההשקעות. כך הגיע לעבוד בשוק ההון כמנהל תיקי השקעות ובהמשך כמנהל קרנות נאמנות. , הוא בעל תואר ראשון 34 לייטנר, בן וניסיון של בן גוריון אוניברסיטתבכלכלה מ כשמונה שנים בתחום ההשקעות בשוק ההון עם התמחות בענף קרנות הנאמנות. נשוי פלוס אחד, חובב ריצה ואוהב לאסוף אמנות ישראלית. כיצד אתה רואה את הענף בעוד עשר שנים? : בעשר השנים הקרובות העולם לייטנר עומד להשתנות עם כניסת טכנולוגיות חדשות, תרופות חדשות וגם מוצרי השקעה חדשים ומתקדמים. גם תעשיית ההשקעות המסורתית תצטרך בעשור הקרוב להתפתח ולהתקדם. לאן הטכנולוגיות החדשות יקחו את הענף? : הטכנולוגיות החדשות מרגשות. עולם הפינטק עומד לשנות את לייטנר כל הנגישות של תחום ההשקעות לציבור הרחב. אנחנו כבר רואים את זה באפליקציות מסחר חברתיות, אך בעתיד הקרוב אנחנו צפויים לראות פלטפורמות ניהול השקעות מקצועיות בין עולם הדיגיטל לעולם ניהול ההשקעות המסורתי. אילו מהשינויים האחרונים ברגולציה השפיעו בעיקר על התחום בשנהשנתיים האחרונות? : בשנה האחרונה תחום קרנות הנאמנות עבר מספר שינויים לייטנר רגולטוריים מהותיים. כאשר המשמעותי ביותר הוא "מתווה קרנות דומות", שנועד לשים סוף לתופעה שלכל מנהל קרן היה מספר רב של קרנות באותה הקטגוריה, מה שאיפשר לו להציג תמיד קרן שתהיה טובה בקטגוריה ובכך להגביל את יכולתו של יועץ ההשקעות לבחור את הקרן המתאימה ביותר ללקוח. בעיניי זאת יוזמה מבורכת. מהם האתגרים המהותיים העומדים בפני הענף? : ענף ניהול ההשקעות הקלאסי, לייטנר ובייחוד קרנות הנאמנות, עומד בפני תחרות רבה בעידן של ריבוי מוצרי השקעה , פוליסות חיסכון, 190 שונים, כגון תיקון גמל להשקעה ועוד. מוצרים אלו נהנים מרגולציה מקלה יותר מאשר ענף קרנות הנאמנות ונהנים משיווק ישיר ללקוח, בעוד בשוק קרנות הנאמנות השיווק הוא דרך היועצים בבנקים. אני יודע שהרגולטור פתוח יותר ומנסה לאפשר הקלה משמעותית בדרכי השיווק והפרסום הישיר של קרנות הנאמנות ללקוחות. בנוסף, עולם הפינטק יתפוס חלק יותר משמעותי ויאפשר לבסוף הפצה ישירה ודיגיטלית, שתקל על הלקוחות מצד אחד ועל הגופים המנהלים מהצד השני. מהם ההישגים המשמעותיים ביותר בקריירה המקצועית שלך? : אני חושב שכל מנהל שעבר את החודשים הראשונים בקורונה לייטנר בסקטור ההשקעות, מבחינתי זו הצלחה. גם ברמת ההשקעתית, כאשר חברות שנחשבו להשקעה מצוינת מלפני מספר חודשים נכנסות להסדרי חוב. בנוסף, התמודדות בתקופת משבר גם ברמת ניהול הלקוחות וברמת ניהול כוח האדם. מהם האתגרים המשמעותיים בתפקידך? : ניהול השקעות זה מקצוע מאתגר שדורש עבודה אינסופית עם לייטנר עליות ומורדות. בסוף האתגר הכי גדול זה להמשיך למצוא השקעות מוצלחות גם בתקופה שהתמחור בשוק נדיב, בלשון המעטה. בנוסף, ההתמודדות עם הרגולציה האינסופית והשינויים בה הם גם אתגר משמעותי. דניאל לייטנר, סמנכ"ל השקעות בבית ההשקעות תמיר פישמן עולם הפינטק עומד לשנות את כל הנגישות של תחום ההשקעות לציבור הרחב

RkJQdWJsaXNoZXIy MjgzNzA=